ソーシャルレンディング、不動産クラウドファンディング投資の最重点は業者選びです。
業者を選ぶ際に安全性を重視する投資家は多いことでしょう。
左野くん
業者がコケたらアウトだもんね。
そこで、上場企業系のソシャレン、クラファン業者について、安全性とその裏付けとなる収益性を判断する指標を調べてみました。
調べたのは以下の8つの指標です。
- 安全性
- 流動比率
- 当座比率
- 固定比率
- 自己資本比率
- 収益性
- 売上高営業利益率
- 売上高経常利益率
- ROA
- ROE
なお、僕は企業評価についてはズブズブのど素人です。笑
数字だけ並べますので判断は親愛なる読者諸兄姉におまかせします。
タロウさん
投資判断の参考にしてください！
すべてのソシャレン、クラファン業者をリストアップしました。
見逃している穴場業者があるかも？
ソーシャルレンディング・不動産クラファン全118業者の一覧
【2024年7月1日更新】全118業者（ソーシャルレンディング24社、不動産投資型クラウドファンディング94社）の一覧リストです。見落としがないかのチェックに活用してください。
asean-info.net
2024.07.01
タップできる目次
調査概要
調査概要を説明しておきます。
調査概要
調査対象は以下に該当するソーシャルレンディング、不動産クラウドファンディング業者です。
- 運営会社やその親会社等が上場企業
- 長期に渡って募集が止まっていない
備考
- bitREALTYは現在は上場企業系ではありません。
- プレファンは運営会社のプレサンスコーポレーションと、その親会社のオープンハウスグループの双方を、掲載対象上場企業とします。
- Rimpleは直近の決算であるプロパティエージェントのデータを掲載しています。（2023年10月から持株会社ミガロホールディングス（プライム上場）の子会社）
右田さん
それでは見ていくよ！
安全性の4指標
それでは、安全性の指標から見ていきます。
安全性の指標の説明
安全性の4つの指標は以下の通りです。
- 流動比率
- 流動資産 ÷ 流動負債 × 100
- 短期的な安全性を示す
- 200%以上が望ましい
- 当座比率
- 当座資産 ÷ 流動負債 × 100
- 当座資産 ＝ 流動資産 - 棚卸資産
- 短期的な安全性を示す
- 100%以上が望ましい
- 固定比率
- 固定資産 ÷ 自己資本 × 100
- 長期的な安全性を示す
- 100%以下が望ましい
- 自己資本比率
- 自己資本 ÷ 総資本 × 100
- 長期的な安全性を示す
- 業種によって目安が異なる
目安については諸説ありますのでご了承ください。
上場系ソシャレン業者の安全性指標
上場企業系ソーシャルレンディング業者の安全性の指標は以下の通りです。
| 業者 | 流動 | 当座 | 固定 | 自己 | 上場企業 | 上場市場 | 対象決算 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| AGクラファン | 176.3% | 7.6% | 34.4% | 16.4% | アイフル | プライム | 2023年3月 |
| OwnersBook | 1,145.2% | 165.2% | 3.7% | 22.2% | ロードスターキャピタル | プライム | 2022年12月 |
| COOL | 170.9% | 120.0% | 27.0% | 41.0% | ZUU | グロース | 2023年3月 |
| J.LENDING | 168.6% | 46.2% | 284.3% | 27.8% | JALCOホールディングス | スタンダード | 2023年3月 |
| Funvest | 115.3% | 23.4% | 109.4% | 5.3% | 大和証券グループ本社 | プライム | 2023年3月 |
| Funvest | 259.4% | 9.6% | 83.2% | 13.2% | クレディセゾン | プライム | 2023年3月 |
| FUEL | 343.6% | 66.7% | 109.7% | 25.0% | 日本エスコン | プライム | 2022年12月 |
OwnersBookが異次元の圧勝ぶりです。
上場系クラファン業者の安全性指標
上場企業系不動産クラウドファンディング業者の安全性の指標は以下の通りです。
| 業者 | 流動 | 当座 | 固定 | 自己 | 上場企業 | 上場市場 | 対象決算 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| i-Bond | 141.1% | 83.2% | 407.1% | 21.3% | マリオン | スタンダード | 2023年9月 |
| A funding | 174.9% | 66.2% | 122.4% | 22.3% | アンビションDXホールディングス | グロース | 2023年6月 |
| FC FUNDING | 267.1% | 70.6% | 29.3% | 58.1% | ファンドクリエーショングループ | スタンダード | 2022年11月 |
| 大家 | 84.3% | 22.5% | 46.1% | 10.5% | Jトラスト | スタンダード | 2022年12月 |
| GALA | 579.8% | 290.8% | 19.6% | 70.9% | FJネクスト | プライム | 2023年3月 |
| CREAL | 120.4% | 37.8% | 53.5% | 14.4% | クリアル | グロース | 2023年3月 |
| KORYO | 195.7% | 44.2% | 109.8% | 32.8% | 香陵住販 | スタンダード | 2023年9月 |
| ジョイント | 244.6% | 25.5% | 79.3% | 28.6% | 穴吹興産 | スタンダード | 2023年6月 |
| タスキ | 439.0% | 161.5% | 7.9% | 40.8% | タスキ | グロース | 2023年9月 |
| TREC | 611.2% | 148.1% | 102.1% | 34.3% | トーセイ | プライム | 2022年11月 |
| 72CROWD. | 199.7% | 87.3% | 110.1% | 38.2% | 大東建託 | プライム | 2023年3月 |
| 信長 | 136.5% | 15.2% | 96.9% | 17.9% | ウッドフレンズ | スタンダード | 2023年5月 |
| PARTNERS | 140.7% | 77.0% | 167.4% | 35.0% | GA technologies | グロース | 2022年10月 |
| B-Den | 304.3% | 60.0% | 35.2% | 21.4% | ビーロット | スタンダード | 2022年12月 |
| プレファン | 765.2% | 339.2% | 13.3% | 64.6% | プレサンスコーポレーション | スタンダード | 2023年9月 |
| プレファン | 302.7% | 107.6% | 16.3% | 34.7% | オープンハウスグループ | プライム | 2023年9月 |
| property+ | 267.2% | 95.6% | 51.1% | 54.8% | 飯田グループホールディングス | プライム | 2023年3月 |
| Rimple | 185.2% | 31.6% | 16.8% | 21.8% | プロパティエージェント | プライム | 2023年3月 |
こちらはGALA FUNDINGとプレファンが飛び抜けてますね。
タロウさん
ここまで安全性でした！
収益性の4指標
次は収益性の指標です。
収益性の指標の説明
収益性の4つの指標は以下の通りです。
- 売上高営業利益率
- 営業利益 ÷ 売上高 × 100
- 本業の収益性を示す
- 不動産業は15%前後
- 売上高経常利益率
- 経常利益 ÷ 売上高 × 100
- 企業全体の収益性を示す
- 不動産業は10%前後
- ROA（総資産利益率）
- 純利益 ÷ 総資産 × 100
- 企業の全資産に対する収益性を示す
- 5％以上で優良、10％以上で超優良
- ROE（自己資本利益率）
- 純利益 ÷ 自己資本 × 100
- 自己資本に対する収益性を示す
- 10％以上で優良、15％以上で超優良
こちらも目安については諸説あります。
上場系ソシャレン業者の収益性指標
上場企業系ソーシャルレンディング業者の収益性の指標は以下の通りです。
| 業者 | 営利 | 経利 | ROA | ROE | 上場企業 | 上場市場 | 対象決算 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| AGクラファン | 16.5% | 16.9% | 2.1% | 12.8% | アイフル | プライム | 2023年3月 |
| OwnersBook | 31.9% | 30.6% | 7.4% | 33.3% | ロードスターキャピタル | プライム | 2022年12月 |
| COOL | 2.9% | 7.1% | 6.2% | 6.2% | ZUU | グロース | 2023年3月 |
| J.LENDING | 65.1% | 45.7% | 3.2% | 11.6% | JALCOホールディングス | スタンダード | 2023年3月 |
| Funvest | 7.7% | 10.0% | 0.2% | 4.9% | 大和証券グループ本社 | プライム | 2023年3月 |
| Funvest | N/A | N/A | 1.1% | 7.3% | クレディセゾン | プライム | 2023年3月 |
| FUEL | 15.6% | 14.1% | 2.8% | 11.0% | 日本エスコン | プライム | 2022年12月 |
収益性もOwnersBookが強い。J.LENDINGも優秀。
上場系クラファン業者の収益性指標
上場企業系不動産クラウドファンディング業者の収益性の指標は以下の通りです。
| 業者 | 営利 | 経利 | ROA | ROE | 上場企業 | 上場市場 | 対象決算 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| i-Bond | 13.6% | 5.7% | 0.8% | 3.6% | マリオン | スタンダード | 2023年9月 |
| A funding | 4.4% | 4.1% | 4.7% | 21.0% | アンビションDXホールディングス | グロース | 2023年6月 |
| FC FUNDING | 16.8% | 16.1% | 5.0% | 8.7% | ファンドクリエーショングループ | スタンダード | 2022年11月 |
| 大家 | 17.5% | N/A | 1.1% | 10.8% | Jトラスト | スタンダード | 2022年12月 |
| GALA | 9.7% | 9.7% | 6.3% | 8.9% | FJネクスト | プライム | 2023年3月 |
| CREAL | 3.3% | 3.0% | 1.6% | 10.9% | クリアル | グロース | 2023年3月 |
| KORYO | 9.2% | 9.2% | 4.6% | 14.3% | 香陵住販 | スタンダード | 2023年9月 |
| ジョイント | 6.1% | 5.7% | 3.2% | 11.2% | 穴吹興産 | スタンダード | 2023年6月 |
| タスキ | 13.1% | 12.0% | 8.8% | 21.6% | タスキ | グロース | 2023年9月 |
| TREC | 19.0% | N/A | 4.1% | 11.9% | トーセイ | プライム | 2022年11月 |
| 72CROWD. | 6.0% | 6.3% | 6.6% | 17.4% | 大東建託 | プライム | 2023年3月 |
| 信長 | 1.3% | 赤字 | 赤字 | 赤字 | ウッドフレンズ | スタンダード | 2023年5月 |
| PARTNERS | 0.9% | 赤字 | 0.7% | 2.0% | GA technologies | グロース | 2022年10月 |
| B-Den | 14.6% | 12.1% | 2.9% | 13.7% | ビーロット | スタンダード | 2022年12月 |
| プレファン | 15.8% | 15.7% | 6.4% | 10.0% | プレサンスコーポレーション | スタンダード | 2023年9月 |
| プレファン | 12.4% | 11.9% | 7.7% | 22.9% | オープンハウスグループ | プライム | 2023年9月 |
| property+ | 7.1% | N/A | 4.3% | 7.8% | 飯田グループホールディングス | プライム | 2023年3月 |
| Rimple | 7.8% | 6.8% | 3.6% | 16.8% | プロパティエージェント | プライム | 2023年3月 |
やはりプレファンが突出してますね。
毎回応募しているので安心しました。
タロウさん
以上です！
コメント
そうは思えんが
ベンチャーが多いけど、やっぱり自己資本の絶対額が大切だよね。それにクラファンの調達金額が総資本額に対してどの程度なのかも大事。